Vis bĂžrsmeldingen
UNLAWFUL. THIS ANNOUNCEMENT DOES NOT CONSTITUTE AN OFFER OF ANY OF THE
SECURITIES DESCRIBED HEREIN.
Kverva, 13. oktober 2020. Det vises til melding fra Icelandic Salmon AS
(âIcelandic Salmonâ, tidligere Arnarlax AS), et ledende islandsk
lakseoppdrettsselskap, og datterselskap av SalMar ASA (âSelskapetâ), i dag,
vedrĂžrende en mulig privat plassering og notering av aksjene i Icelandic Salmon
pÄ Merkur Market.
Icelandic Salmon har engasjert DNB Markets, en del av DNB Bank ASA som Sole
Global Coordinator og tilrettelegger, og Arctic Securities AS og Arion Banki hf.
som tilretteleggere (samlet, âTilretteleggerneâ) til Ă„ rĂ„dgi pĂ„ og utfĂžre en
mulig privat plassering pĂ„ opptil 5.038.040 aksjer (den âPrivate Plasseringenâ)
bestĂ„ende av (i) et primĂŠrtilbud pĂ„ opptil 3.756.522 nye aksjer (de âNye
Aksjeneâ) i Icelandic Salmon for Ă„ hente et brutto proveny pĂ„ opp til ca. NOK
432 million og (ii) et sekundÊrtilbud pÄ opptil 1.281.518 eksisterende aksjer
fra de Selgende AksjonĂŠrene (som definer nedenfor), tilsvarende et salgsproveny
pĂ„ opp til ca. NOK 147 million (samlet, men de Nye Aksjene, âTilbudsaksjeneâ).
PrimĂŠrtilbudet, i den utstrekning det ikke er dekket av kommitteringer fra
hjĂžrnestensinvestorene (se nedenfor), er garantert av Icelandic Salmons stĂžrste
aksjonĂŠrer, SalMar ASA, Pactum AS, Gyda EHF og Holta Invest AS (samlet,
âGarantisteneâ), hvoretter Garantistene har forpliktet seg til Ă„ garantere for
den Private Plasseringen pÄ Tilbudsprisen, for samlet ca. NOK 86,4 million. I
henhold til garantiavtalen har Garantistene krav pÄ en garantiprovisjon pÄ 1 %
av den respektive Garantistens garantiforpliktelse.
Icelandic Salmon har til hensikt Ă„ benytte nettoprovenyet fra primĂŠrtilbudet av
de Nye Aksjene til Ă„ finansiere vekst og utvikling av Icelandic Salmons
verdikjede innen eksisterende beholdning av lisenser, herunder investering i Ă„
utvide smoltkapasitet, oppgradere prosesseringsfasilitet (BĂldudalur),
oppdrettsutstyr, varemerke-initiativer og oppbygning av biomasse.
Prisen per aksje i den Private Plasseringen har blitt fastsatt til NOK 115
(âTilbudsprisenâ), tilsvarende en verdsettelse av egenkapitalen i Icelandic
Salmon fÞr den Private Plasseringen pÄ ca. NOK 3,06 milliard, basert pÄ at
26.614.042 aksjer er utstedt i Icelandic Salmon.
Tre hjÞrnestensinvestorer har, pÄ visse vilkÄr og betingelser, forpliktet seg
til Ä bestille aksjer for et totalbelÞp pÄ opp til NOK 345,6 million pÄ
Tilbudsprisen som fĂžlger:
i. Gildi-lĂfeyrissjóður (Gildi Pension Fund), det tredje stĂžrste
pensjonsfondet pÄ Island med ca. NOK 47 milliard i midler under
forvaltning og over 240 tusen fondsmedlemmer: NOK 216.0 million, og en
allokering av Tilbudsaksjer for minst NOK 194.4 million;
ii. Stefnir Asset Management Company, en av de stĂžrste private islandske
fondsforvaltere: NOK 97,2 million, og en allokering av Tilbudsaksjer for
minst NOK 77.7 million; og
iii. Edvin AustbĂž gjennom Alden AS: NOK 32,4 million, og en allokering av
Tilbudsaksjer for minst NOK 21,6 million.
De Selgende AksjonĂŠrene i sekundĂŠrtilbudet er: (i) Pactum AS: opptil 1.000.000
aksjer, ca. 55 % av nÄvÊrende beholdning (direkte og indirekte) pÄ 1.825.862
aksjer (6,8 %) og (ii) Gyda EHF, eiet av Kjartan Olafsson (styrets leder):
opptil 281.518 aksjer, ca. 22 % av nÄvÊrende beholdning (direkte og indirekte)
pĂ„ 1.281.518 aksjer (4,8 %) (samlet, de âSelgende AksjonĂŠreneâ).
Tilbudsperioden i den Private Plasseringen vil starte i dag, 13. oktober 2020,
kl 09:00 (CET) og avsluttes den 14. oktober 2020 kl 16:30 (CET).
Tilretteleggerne og Icelandic Salmon kan imidlertid pÄ ethvert tidspunkt, etter
eget skjÞnn, og pÄ kort varsel beslutte Ä avslutte eller forlenge
tilbudsperioden. Hvis tilbudsperioden blir nedkortet eller utvidet, vil de
Ăžvrige datoene vist til her kunne bli justert tilsvarende.
Icelandic Salmon har sĂžkt om, og vil betinget av vellykket gjennomfĂžring av den
Private Plasseringen og de nĂždvendige godkjennelser fra Oslo BĂžrs, notere
aksjene i Icelandic Salmon pĂ„ Merkur Market (âNoteringenâ). FĂžrste noteringsdag
pÄ Merkur Market er ventet Ä finne sted kort tid etter gjennomfÞringen av den
Private Plasseringen, og er pÄ det nÄvÊrende tidspunkt ventet Ä bli pÄ eller
rundt 27. oktober 2020.
Den Private Plasseringen vil rettes mot norske og internasjonale investorers, I
hvert tilfelle betinget av tilgjengelig unntak fra krav om tilbudsprospekt og
ethvert annet notifiserings- og registreringskrav i den relevante
jurisdiksjonen, og under forbehold for Ăžvrige salgsrestriksjoner. MinimumsbelĂžp
for bestilling og allokering har blitt satt til NOK-ekvivalenten av EUR
100.000. Icelandic Salmon kan imidlertid, etter eget skjĂžnn, allokere for et
lavere belĂžp enn EUR 100.000 I den utstrekning det er tilgjengelig relevante
unntak fra prospektkrav i henhold til verdipapirloven og tilknyttede
forskrifter.
GjennomfĂžringen av den Private Plasseringen er betinget av (i) de nĂždvendige
vedtak av styret for Ă„ gjennomfĂžre den Private Plasseringen og Ă„ utstede de Nye
Aksjene I henhold til fullmakten som er tildelt fra Icelandic Salmons
generalforsamling og (ii) mottak av betaling for de Nye Aksjene som er allokert.
Icelandic Salmon kan, etter eget skjĂžnn og konsultasjon med Tilretteleggerne,
kansellere den Private Plasseringen pÄ ethvert tidspunkt og for enhver grunn
forut for oppfyllelsen av betingelsene (i) og (ii) uten noen kompensasjon til
investorene.
For mer informasjon om Icelandic Salmon henvises det til meldingen som er
offentliggjort av Icelandic Salmon.
RĂ„dgivere: DNB Markets, en del av DNB Bank ASA opptrer som Sole Global
Coordinator and Tilrettelegger og Arctic Securities AS and Arion Banki hf.
opptrer som Tilretteleggere i forbindelse med den Private Plasseringen.
Advokatfirmaet Thommessen AS er engasjer som juridisk rÄdgiver til Icelandic
Salmon og Wikborg Rein Advokatfirma AS er engasjert som juridisk rÄdgiver til
Tilretteleggerne.
For mer informasjon, vennligst kontakt:
Trine SĂŠther Romuld
CFO & COO
Tel: +47 991 63 632
Email: trine.romuld@salmar.no
This announcement is not and does not form a part of any offer to sell, or a
solicitation of an offer to purchase, any securities of the Company or Icelandic
Salmon. Copies of this announcement are not being made and may not be
distributed or sent into any jurisdiction in which such distribution would be
unlawful or would require registration or other measures.
The securities referred to in this announcement have not been and will not be
registered under the U.S. Securities Act of 1933, as amended (the âSecurities
Actâ), and accordingly may not be offered or sold in the United States absent
registration or an applicable exemption from the registration requirements of
the Securities Act and in accordance with applicable U.S. state securities laws.
Neither the Company nor Icelandic Salmon intends to register any part of the
offering in the United States or to conduct a public offering of securities in
the United States. Any sale in the United States of the securities mentioned in
this announcement will be made solely to âqualified institutional buyersâ as
defined in Rule 144A under the Securities Act.
In any EEA Member State, this communication is only addressed to and is only
directed at qualified investors in that Member State within the meaning of the
Prospectus Regulation, i.e., only to investors who can receive the offer without
an approved prospectus in such EEA Member State. The expression âProspectus
Regulationâ means Regulation (EU) 2017/1129 as amended (together with any
applicable implementing measures in any Member State.
This communication is only being distributed to and is only directed at persons
in the United Kingdom that are (i) investment professionals falling within
Article 19(5) of the Financial Services and Markets Act 2000 (Financial
Promotion) Order 2005, as amended (the âOrderâ) or (ii) high net worth entities,
and other persons to whom this announcement may lawfully be communicated,
falling within Article 49(2)(a) to (d) of the Order (all such persons together
being referred to as ârelevant personsâ). This communication must not be acted
on or relied on by persons who are not relevant persons. Any investment or
investment activity to which this communication relates is available only for
relevant persons and will be engaged in only with relevant persons. Persons
distributing this communication must satisfy themselves that it is lawful to do
so.
Matters discussed in this announcement may constitute forward-looking
statements. Forward-looking statements are statements that are not historical
facts and may be identified by words such as âbelieveâ, âexpectâ, âanticipateâ,
âstrategyâ, âintendsâ, âestimateâ, âwillâ, âmayâ, âcontinueâ, âshouldâ and
similar expressions. The forward-looking statements in this release are based
upon various assumptions, many of which are based, in turn, upon further
assumptions. Although the Company believe that these assumptions were reasonable
when made, these assumptions are inherently subject to significant known and
unknown risks, uncertainties, contingencies and other important factors which
are difficult or impossible to predict, and are beyond their control. Actual
events may differ significantly from any anticipated development due to a number
of factors, including without limitation, changes in public sector investment
levels, changes in the general economic, political and market conditions in the
markets in which the Company operates, the Companyâs ability to attract, retain
and motivate qualified personnel, changes in the Companyâs ability to engage in
commercially acceptable acquisitions and strategic investments, and changes in
laws and regulation and the potential impact of legal proceedings and actions.
Such risks, uncertainties, contingencies and other important factors could cause
actual events to differ materially from the expectations expressed or implied in
this release by such forward-looking statements. The Company does not make any
guarantee that the assumptions underlying the forward-looking statements in this
announcement are free from errors nor does it accept any responsibility for the
future accuracy of the opinions expressed in this announcement or any obligation
to update or revise the statements in this announcement to reflect subsequent
events. You should not place undue reliance on the forward-looking statements in
this announcement.
The information, opinions and forward-looking statements contained in this
announcement speak only as at its date, and are subject to change without
notice. The Company does not undertake any obligation to review, update,
confirm, or to release publicly any revisions to any forward-looking statements
to reflect events that occur or circumstances that arise in relation to the
content of this announcement.
Neither the Manager nor any of their affiliates makes any representation as to
the accuracy or completeness of this announcement and none of them accepts any
responsibility for the contents of this announcement or any matters referred to
herein.
This announcement is for information purposes only and is not to be relied upon
in substitution for the exercise of independent judgment. It is not intended as
investment advice and under no circumstances is it to be used or considered as
an offer to sell, or a solicitation of an offer to buy any securities or a
recommendation to buy or sell any securities of the Company or Icelandic Salmon.
Neither the Manages nor any of its affiliates accepts any liability arising from
the use of this announcement.
The distribution of this announcement and other information may be restricted by
law in certain jurisdictions. Persons into whose possession this announcement or
such other information should come are required to inform themselves about and
to observe any such restrictions.
Kilde
