Kursmål er vel primært hva som forventes innen 12 måneder. Ikke sikkert de vil justere det før eventuelt markedet tillegger fremtidsutsikter høyere verdi. Går ting Scheiders vei, så vil nok mange endringer skje, men hvor mye som kommer snart er vanskelig å si. Investorer er utålmodige folk. Hyggelig om Arctic kommer med en analyse eller Edison endrer på sin, men ingen av delene forandrer vel strengt talt spesielt mye for oss annet enn kortsiktige kursmessig utslag kanskje.
1 Like
Det er selvsagt en definisjon og premiss jeg må akseptere, men er likevel svært spent på hvordan, eller om Edison adresserer den nye informasjonen om vekst beyond 2020.
1 Like
Lørdagslektyre ( eller for søndag morgen?)
'Et par utdrag:
As a future prospect, especially the com-bination of macroscopic and microscopic techniques may improve diagnostic accuracy. Nevertheless, HAL-PDD guided cystoscopy is the only approach approved to date for routine use in the diagnosis of BCa by most urological associations in the EU, as well as in the USA. Further technologies are on the horizon that may further enhance our ability to detect, accurately stage and treat BCa.
Based on this layering, OCT was able to determine the invasiveness of a bladder lesion (staging) in up to 90% of the cases, and differentiate between healthy and abnormal urothelium with a sensitivity and specificity of 90–100% and 65–89%, respectively.20,21However, prediction of tumor grade is not possible. Despite these promising findings, OCT is limited by false-positive results, possibly due to disruptions of the bladder wall in benign lesions, and the fact that scanning of the entire bladder is a laborious task, complicating its use in everyday practice.43 Therefore PDD might be used as an adjunct to OCT to reduce these false-positive findings and simplify the procedure.
3 Likes
5 Likes
2 Likes
Snoeffelen,
Kan det tenkes at Schneider har tatt grep og stoppet hele analysen fra Edison?
Etter hva jeg har forstått er dette en analyse betalt av PHO og den har vel i bunn og grunn bare skapt skepsis og kursnedgang.
Jeg ville heller foretrekke at Arctic eller andre hus dekket PHO kontra Edison.
2 Likes
Norne dekker jo Photocure
Edit
Norne:
Success in the US is key and expectations are high
Development in the US market for Cysview sales is key for the company’s success. We expect 2020 sales in the US to reach USD 26m, which is already above the company’s latest guidance of USD 20-25m. Photocure’s new CEO indicated that ambitions will be updated in the 4Q18 presentation.
1 Like
Ja, dette er korrekt. De har pt et kursmål på Nok 55 og en Hold anbefaling.
1 Like
Har Norne oppdatert etter q4 rapporten?
Ja, de har det, samme dag som q4 ble presentert. De har truffet rimelig bra med deres estimater så langt, men tror de undervurderer inntektsøkningen fra 2021.
Noen utdrag:
4Q growth in line, but no new ambitious goals
Photocure reported 4Q figures this morning that were not far from our
expectations. No new goals for the US sales of Cysview were announced
and no news on the pipeline projects were delivered either. Therefore,
our model is not likely to change much following the report, while
recommendation will depend on the share price reaction to the report.
Strong growth in the US continues, but 2020 goal unchanged at USD 20-25m
Cysview growth in the US continued at a high level of 76% YoY and even
better than our 70% projection. The company maintained its USD 20-25m
sales goal for the US in 2020, which is a bit disappointing having in mind
that before the report we were at USD 26m and the market likely hoped for
more ambitious goals to be announced in the report. Notably, the company
added that there are significant growth and profit opportunities in the USD
beyond 2020.
Still no news on Cevira/Visonac
There was no news related to the pipeline projects (Cevira&Visonac). PHO
continues a broad review of possible strategic alternatives.
Last target price (NOK) 55.00
Last recommendation HOLD
4 Likes
Artikkel fra EAU 2019
11 Likes
En av årsakene til at ledelsen holdt på sin guiding for 2020 kan være at effekten av flexiscopene trolig blir noe forsinket pga de problemene KS har hatt høsten 2018 og inn i 2019. Der,ed er det ikke utplassert så mange flexiscope man ville kunne klart uten problemene relatert til flexiscopene. Og når i vet at kapasiteten på et flexiscope er fire ganger større enn med regide scope, så vil nødvendigvis forsinkelser i oppbygging av operative flexiscope resultere i merkbare negative effekter i PHO sin inntjening.
Men dette er midlertidige problemer og veksten i antall flexiscope vil selskapet trolig evne å ta igjen utover i 2019 og 20. Det burde derfor være mulig å være til ake på sporet i løpet av 2H 2020 eller ut i 2021. Men, det er nok til at ledelsen anså dette som en grunn til å ikke oppdatere/ forhøye anslaget for 2020. Men jeg vil ikke utelukke at selskapet evner å normalisere situasjonen raskere enn det man nå har lagt opp til, altså etter 2020.
1 Like
Lurer litt på hvorfor disse problemene med flex skop ikke kom til syne under den kliniske utprøvingen, er det helt forskjellig regime for clinical trials vs normal operativ drift?
Edit:
2 dager til biosyent q4.
https://www.marketwatch.com/story/biosyent-schedules-q4-2018-earnings-release-for-march-20-2019-2019-03-15
2 Likes
Slik jeg forstod det fra Q4-presentasjonen var situasjonen den at Karl Storz hadde opplevd problemer med en komponent til scoopene fra en av deres underleverandører.
Schneider kunne dog forsikre om at dette problemet nå var rettet opp i og at situasjonen var normalisert.
Interessant link solvoll. Hva menes med dette?
“Third, there needs to be careful consideration of identifying the appropriate patients for the procedure. Fourth, patients cannot be added onto the schedule the same day.”
Hvilke pasienter passer og hvilke egner seg ikke?
Hva menes med at de ikke kan bli lagt til “schedule” samme dag?
2 Likes
Jeg forstod det slik at KS opplevde problemene da de skiftet underleverandør for en av komponentene, men atcde nå hadde gått tilbake til opprinnelig underleverandør og at problemet nå er tilbakelagt.
1 Like
19/03-2019 08:00:08: (PHO) Photocure ASA: Hexvix® /Cysview® with Flexible Cystoscopy improves Bladder Cancer detection. Data presented at the EAU congress in Barcelona.
13 Likes
Det er jo underlig i langt større grad enn det er imponerende at bare halvparten av pasientene er villige til å betale en tusenlapp for prosedyren. Man kan jo lure på hvilken prosent som ville vært villig til å punge ut med 10.000.
2 Likes
Positivt er det at Photocure viser vilje til å bli mer offensive i å holde markedet oppdatert om det de holder på med. Det er for meg den største nyheten med dagens melding.