Hmm…
1 Like
Potensiell Black Swan
US official says Chinese seizure of TSMC in Taiwan would be ‘absolutely devastating’ | Reuters
Jo da, men 99 % anser det som helt usannsynlig, så du må gjerne dele hvor du har denne fra…
2 Likes
Altså, TSMC er omtrent hele grunnen til at USA bryr seg om hva som skjer med Taiwan. Taiwan har sørget for at TSMC er såpass sentrale fordi de trengte noe som gjorde dem like viktige for USA som f.eks. olje.
Utfra hva jeg har lest, så er Kina noe sånt som 3-5 år unna å ha militær paritet med USA (forutsetter nok at de kinesiske militære utstyret fungerer bedre enn det russiske). Kina har nok notert seg at Patriot klarer å stoppe ballistiske missiler, mens russiske S-400 blir tatt ut av ATACMS, Storm Shadow og annet assortert…
1 Like
JPM Dimon: Can’t rule out U.S. hard landing, stagflation is worst outcome (cnbc.com)
JPMorgan CEO Jamie Dimon says can’t rule out ‘hard landing’ for the U.S., stagflation will be ‘worst outcome’
PUBLISHED THU, MAY 23 202412:18 AM EDTUPDATED AN HOUR AGO
KEY POINTS
- JPMorgan Chase’s chairman and CEO, Jamie Dimon, says a “hard landing” for the U.S. cannot be ruled out.
- Speaking at the JPMorgan Global China Summit in Shanghai, he told CNBC that the worst outcome for the U.S. economy will be a “stagflation” scenario, where inflation continues to rise, but growth slows amid high unemployment.
- Dimon said interest rates could still go up “a little bit.”
Øver kineserne på å storme strender da? Ikke enkelt å invadere et land med kun 2 strender (som selvsagt er uhyre godt forsvart). Får Normandie til å se ut som en lek.
1 Like
JPMorgan’s model suggests S&P 500 crash to 4320 if macro volatility remains high By Investing.com
JPMorgan quant strategists released a model assessing the fair value of the S&P 500 in a scenario where macroeconomic volatility increases to levels seen before the pandemic.
The analysis indicates that if macro volatility stabilizes at higher rates, the fair value for the S&P 500 would be around 4,320.
1 Like
Liten oppdatering på denne saken:
Selv om den skulle begynne å falle vil dette bidra til en inflasjons-impuls som starter i disse tider; mai/juni, og vil forplante seg inn i systemet på samme måte som covid look down gjorde.
4 Likes
This makes sense…
NOT!
10 Likes
Pensjonsfondet har NVIDIA-aksjer tilsvarende 63 000 kroner per nordmann, på tide å cashe inn nå, men da blir jo vennene til Nicolai Tangen i Blackrock, Vanguard og State Street sure på oljefondsjefen.
Så kan man jo si at oljefondet har gjort det bra på disse investeringene, for Nicolai har jo diltet etter de store gutta, og det har lønt seg skikkelig i oppturen. Dessverre er det ikke like fett å dilte etter når det snur, da er det oljefondet som sitter igjen “holding the bag”.
All common sense tilsier at Nicolai bør ta vesentlig gevinst nå, men tror han ikke tør. Gevinsten er derfor på mange måter en illusjon, på samme måte som illusjonen om at pensjonsfondet skal brukes til pensjoner. Det er altfor mange andre viktige ting å bruke de pengene på.
5 Likes
Enig. De selger vel alltid på høye kurser og kjøper på lave? Hvor er oversikten over antall aksjer?
Søkbare årlige tall og rapporter her:
1 Like
Nederst på siden er det en knapp for å laste ned pdf, der ligger beholdninger sortert alfabetisk, og kategori, per 31.12.2023. Det betyr at NVIDIA ikke ligger på side 16 (for da er man på bokstaven N under kategori “basic materials”). NVIDIA ligger på side 292.
1 Like
Ok har inntrykk av at de er gode på å kjøpe når det ikke er andre kjøpere. Men å selge på topp er vanskelig.
1 Like
Å selge på topp er vanskelig, jeg synes NVIDIA så dyre ut i fjor, de er opp 130% i år. Totalt synes jeg Tangen leder fondet bra, om han har en drøy prosent av fondet i en overpriset vekstaksje (som går så det suser) så er ikke det uriktig risikohåndtering tror jeg. Fondet er indeksnært, men med litt aktiv tilt, det betyr at de bør ha i hvert fall litt eksponering mot NVIDIA.
Edit: strengt tatt har de en stor aktiv tilt long europa, men innad i de enkelte markedene er de mer indeksnære
5 Likes
Oljefondet driver stort sett bare med kjøp 
3 Likes
Ja det er jo mye penger inn hver mnd.
1 Like
Tenker at prising tilsvarende det tyske aksjemarkedet er god gevinst for Oljefondet, og at er det virkelig slik at NVIDIA vil ha monopol på å lage AI-tilpasset GPU-systemer til evig tid? Kan det tenkes at noen andre klarer å lage tilsvarende til litt lavere priser, eller nesten tilsvarende til veldig mye lavere priser, og mye lavere energibruk.
Verdt å bruke noen sekunder på den tanken.
Jeg tror imidlertid at hvis en så stor investor som NB skulle solgt halvparten, eller kanskje til og med 90%, hvorpå de fortsatt ville sitte på betydelige verdier ville sendt kursen såpass nedover at Blackrock, Vanguard og State Street hadde blitt sure, og det tør ikke Tangen.
Blackrock eier aksjer i NVIDIA for ca 2500 milliarder kroner…
1 Like
Her er en ide:
Oljefondet selger alle NVIDIA-aksjene, og kjøper 2 stykk 1 unse gullmynter, som de fysisk leverer ut til hver eneste nordmann mellom 0 og 110 år.
7 Likes
Hvis oljefondet skulle solgt hver gang Bear-tråden gir føringer på hva som er riktig for et long-only mandat hadde vi dessverre vært et u-land med 1 000 milliarder i fondet.
Det var mer enn nok kommentarer om at NVIDA på USD 500 var tøyeste og hva hver dags stigning betydde i forhold til det ene og det andre… Siden da har verdien økt 150%.
Lets face it; siden 2017 er det momentum som gjelder og NVIDA er no 1 der om dagen.
11 Likes