Elliptic Labs 2

[tweedR]

@Belieb

A)aldri sett noken missbruke grafer og legge inn feil tall.

Her er bare et særs raskt eksempel på graf-syken.

– Noen ganger kan grafer formørke mer enn de oppklarer

@Belieb

Elliptic får cash kvartalet etter laptoper er «shipped» til kunder. Så første betaling fra Lenovo for 2022 kontrakten var Q3 23. revenue i forveien er «lovnad» om betaling.

Ja, er du heeeeelt sikker på det? Om du velger å stole på tidligere CEO, vil du se at hun hevder minimum commits betales når kunde får tilgang på programvaren. (Men du vil også se at nåværende CFO er av en annen oppfatning…)

Tror du også at utestående fordringer realistisk sett er på over 100 mill? Eller at en ‘strategisk gjennomgang’ også kan medføre at verdien av disse skrives ned?

Anyhow, viktig at du ikke tar dette som personlig kritikk. Det er hyggelig at noen forsøker å finne veier inn til å se hva som skjuler seg i den sorte boksen, men jeg velger å ha en noe avmålt tilnærming til dette.

EDIT: Jeg ser du liker disse innleggene, Bankrupt, men det er ingen grunn til å ta dem til inntekt for ditt syn på tingenes tilstand.

[HobbyInvest]

@tweedR

Ja, er du heeeeelt sikker på det? Om du velger å stole på tidligere CEO, vil du se at hun hevder minimum commits betales når kunde får tilgang på programvaren. (Men du vil også se at nåværende CFO er av en annen oppfatning…)

Det har vært forferdelig sammenblanding av bokføring, fakturering og faktisk cash i L&L sine presentasjoner. Bevisst eller ei…

Den samme sliden viser hvordan cash akkumuleres mot minimum commitment over kvartalene.
I Q2 eller Q3 ble det sagt at de mottar tall på shipped units kvartalsvis fra OEMene, og fakturerer deretter. Betalingstiden på disse fakturaene ser ut til være under 90 dager, slik at pengene er på bok i løpet av påfølgende kvartal.

[tverilytt]

@Tronderoptimist

Nå har jeg ikke pluss, men ingressen er positiv i alle fall. Regner med Pareto må stå for sin analyse etter Q3, men det er uansett godt nytt for oss at de blester analysen. Regner med at de fleste som har tro på selskapet har fått fylt på litt på disse nivåer.

Fra artikkelen og Pareto:

Jørgen Weidemann skriver i en oppdatering at avtalen er positiv, men at det er for tidlig å trekke konklusjoner om utviklingen i estimatene for fjerde kvartal basert på denne ene kontrakten. 20 modeller alene er trolig ikke nok til å matche inntektene i fjerde kvartal de siste årene.

og avslutter med:

– Vi ser stor oppside om selskapet skulle lykkes, men med lite informasjon tilgjengelig og usikkerhet på nye kundeforhold er det også betraktelig risiko i aksjen.

[Foso]

Han er positiv til at det rulles ut bredt, og at det gir utrykk for confidence i løsningen til Elabs for mobil.

Han kommenterer også at det blir viktig å følge med på lanseringer til Lenovo på CES.

[Conda]

Ja siste avtalen var jo også med accessories så spent på hva som kommer der.