Disse modellene analytikerne bruker for å forsøksvis hoppe bukk rundt det faktum at UV1 har et universelt rasjonale er egentlig mest interessant i måten de gjør dét på. Om man beregner ut fra XYZ prosent markedspenetrasjon i et lite knippe indikasjoner blir litt underordnet for min del.
1 Like
Det er to forskjellige tenkemåter hvis man skal sette en verdi på Ulti, gitt suksess. Enten regner man nåverdi av fremtidig salg / utlisensiering, som i denne tabellen. Eller man prøver å anslå verdien på UV1 for BP, altså salg av alle rettigheter eller oppkjøp. Den første metoden gir vel ikke Donald Duck tall, heldigvis for pasientene får vi si, og også hensyntatt renter og at peak salg vil ligge langt frem i tid. Den andre metoden blir “tenk på et tall” for kombinasjon med UV1 kan bevare verdiene til assets BP allerede har.
6 Likes
Nå er vel slike analyser å anse som markedsføring, så alle analyser er for meg meh uansett.
Men hvis alle overnevnte studiene lykkes så kan man vel anta at man lykkes i en haug med andre indikasjoner også. Ergo er verdien langt over det som er indikert i analysen.
Det samme gjelder motsatt også, hvis man feiler i INITIUN og NIPU så er det aldri i verden 25% sannsynlighet for suksess i resten av indikasjonene.
Så kan man se det i sammenheng med hvilken verdi dette har for BP med utgående patenter på CPI dersom man ønsker det.
6 Likes
Verdien av Ultimo regnes jo i fremtiden av hvor mye man tjener ± forventninger.
Om man ikke vet prisen per enhet solgt i dag kan man heller ikke vite inntjening.
Derfor kan man vel ikke sette en kurs basert på fremtidig salg, det blir jo vill gjetting.
Det som er sikkert, er at big pharma som kan øke sin effektivitet for deres behandling mot ulike kreft typer vil selvklart gjøre det om de får valget. Pasienter vil jo ønske det beste og om noe gir 1% lengre levetid vil det være verdt store summer for en syk person. Nå snakker vi jo potensielt veldig mange % og om selskap A kan tilby +20% lengre levetid en konkurrent B så vil man jo øke salget og ta mere markedsandeler.
Hvor mye Ultimo ønsker per enhet solgt vet vi jo ikke men man kan trolig kreve ganske så mye og BP vil gledelig betale om de får økte markedsandeler.
Så kan man spørre seg selv hvor mye ett BP er villig til å betale for å kjøpe Ultimo.
3 Likes
Slik jeg leser analysen forutsetter de salgspriser på USD 90K i USA og USD 45K i Europa for å regne markedsverdien av UV1. (hentet fra linken til Initation report i den siste oppdateringen). De har for øvrig økt sannsynligheten for godkjennelse fra 20 til 25 % i den siste analysen.
Jeg tror (kanskje like mye håp?) for egen del at selskapet vil bli kjøpt opp om de første fase II studiene er overbevisende gode, og ikke at det blir utlisensieringsavtaler. Og ved et salg så er jo spm hvor mye det koster å få 90%-majoritet. Spennende tider er det i hvert fall.
Til sammenligning opererer DnB i sine analyser med noe høyere priser :
1 Like
Redeye:
1 Like
6 Likes
Oppdatert topp20 liste, noen som ser forandringer av interesse?
Det har ikke vært noen vesentlige endringer verken på topp20- eller topp50-lista de siste månedene.
De små endringene vi ser er i hovedsak at noen få banker og fond kjøper og selger litt hver dag. Men topp50 har i månedsvis stabilt kontrollert 79 % av aksjene.
2 Likes
Forandringen som er av interesse er at hver dag er det noen få eiere av 1000-3000 aksjer selger alle aksjene sine. Og tilsvarende kommer det nye aksjonærer i samme størrelse inn. Ikke det jeg ville lest for litt spenning i hverdagen.
1 Like
Tydelig at denne aksjen for tiden er blitt en ren tradingfavoritt!
1 Like
Kim A. trader, og Kim B. skriver
1 Like
Ikke helt det vi hadde forventet det er helt sikkert. Nå er vi i mål med begge beregningene for oppnådd endepunkter enten man bruker cm511 eller 067.
Men vi får bare logge av og være glad for vær dag som går uten melding.
5 Likes
Husk datavask opp til 2 måneder 
!
I mål med begge beregningene eks. eller inkl. 2 mnd datavask?
Mener man er inne i publiseringsvinduet for signifikante data hensynstatt 2 mnd. datavask om man utgår fra CM-511, men må vente til etter 30. mars om man utgår fra CM-067.
Ang. bestrebelser på å forlenge levetiden på patentbeskyttelsen av de mestselgende legemidlene :
1 Like
Ja, de trenger noen gode (non-obvious) måter og kombinasjoner på å forlenge patentbeskyttelsen på cash cow’en sin gitt. Mon tro hvor de kan finne noe slikt 
5 Likes
Litt merkelig at fokuset ligger på MSD her, trodde Roche med Tecentriq var først ute med dette