Som sagt; too good to be true, tilsynelatende, ved første og andre øyekast. Selv om akkurat gjørmepunktet gir mening. Hvert fall når det får svampegenskaper som både kan holde på vann (ca 50% bedre enn ørkensand) og i tillegg gir vekster ypperlige groforhold til røttene.
1 Like
Egentlig ikke annet enn en langvarig opptrend som har fått sine naturlige pauser når topp 50 har kvittet seg med litt IPO-aksjer. Som du sikkert kan se så har den trendet ypperlig, med høy omsetning på oppgang og ditto lavt på nedgang. Volumtørke i noen dager før den har tatt et nytt bykst. Høye forventninger, lite free float og klare triggere som struper salgsviljen.
Hva er nærstående triggere av betydning? Hvilken oppsidemulighet og nedsiderisk ser du ved de?
Har de kontroll på storproduksjon btw?
Dette tror jeg faktisk jeg er helt enig i, særlig hvis grunnen til at man fant selskapet er fordi man lette spesifikt etter noe å kjøpe fordi sektoren var hot.
Mulig man kan forsøke å følge sektorrotasjonene med å kjøpe lettomsettlige ETF’er når man tror noe skal stige og så selge de når det roterer videre.
1 Like
Ikke akkurat kjapt forklart, men triggeren som vil deriske caset tilnærmet 100% er forventet å komme rett over nyttår. Forpliktende avtale med Mawarid, et stort selskap med tilhold i UAE, som har Midtøsten og nord-Afrika som sitt nedslagsfelt.
Den mest nærliggende triggeren er resultater fra pilotprosjektet med nevnte selskap og er forventet innen desember. Skulle egentlig vært klar allerede i oktober, men ble utvidet til å gjelde flere vekster. Meldingen finnes på newsweb og viser med tydelig at begge sider er såre fornøyd med utviklingen så langt. Mao; knapt mulig å argumentere for hvorfor det skulle gå skeis. Særlig med tanke på at det ikke eksisterer andre måter pdd for å omgjøre ørken til frodig jord. Bortsett fra mekanisk bearbeiding, som tar 14 dager vs 7 timer.
Oppsidemulighetene er nærmest uendelig iom at ørkenspredning fremstår som ett av de største klimaproblemene. Med politikere som i økende grad er på ballen. Det finnes per i dag ingen konkurrenter og om de hadde funnes så vil uansett utfordringene være av en størrelse som ingen klarer å løse i sin helhet.
Nedsiderisken per i dag er ekstremt vanskelig å spotte. Irriterende vanskelig. Det måtte være at en avtale aldri finner sted på nyåret, men argumenter for et slikt scenario finnes ikke. På litt sikt er det patentsituasjonen, hvor de står uten patentbeskyttelse i 2027. For mitt vedkommende er det den tid, den sorg. Mer enn god nok tid til både 10- og 100-gangeren. Dessuten vil det være vanskelig å ta igjen selskapet på know-how. I tillegg til at konkurranse bare vil være et gode, for kloden.
De har kontroll på produksjonen av clusterne som produserer den flytende nanoleiren. De skal riktignok utvikle en ny versjon med betydelig oppgradert kapasitet, men ser ingen grunn til å frykte at det skal gå skeis.
Det mest spennende er om de lykkes etter hvert med å minske prisen per m2 fra dagens 2$ til 0,2$ som er målsetningen. I så tilfelle vil bønder i Afrika også bli en aktuell kundegruppe.
Ekstremt spennende selskap med en oppegående CEO, som enkelte kanskje vil hevde er i overkant mission drevet, men som virkelig brenner for kampen for miljøet og som har både karisma og internasjonal ledererfaring i bunn.
4 Likes
KENH - 147m market cap
Initiell bevegelse 370%, 4mnd distribusjon, volum i siste bevegelse
EVO - har hørt om denne på svensk fintwit. Det var her alle ble rike. Ett lock down-play?
MONI - lang ipobase, microcap
Doxa er ikke det eiendomsselskap nå?
1 Like
Men mange eiendomsselskap har gått bra i Sverige
1 Like
Du får se på EXPRS2 og SaveLend, kanskje du finner de spennende
1 Like
3 Likes
Jeg har lukket kortsiktigte trades og fokuserer den neste tiden på å se etter gode priser i de langsiktige aksjene mine ULTI og NKR - hvor horisonten i første omgang er 2023. Det kan også hende jeg forsøker meg på noen dip-kjøp hvis humøret er rett, men jeg tviler.
De neste ukene ønsker jeg å se en avklaring på børsene rundt Omicron-varianten, som nå i tidlig fase er en bekymringsverdig variant. 2-3% ned på indeksene samt 11-12% ned på oljen gjør det tydelig at investorene er lettskremte. I tillegg ønsker jeg at USA lander et statsbudsjett og får hevet gjeldstaket.
Forhåpentligvis får vi en bunn og en opptrend i biotekindeksen XBI etter statsbudsjettet settes. XBI er en equal weighted indeks og viser i mine øyne den generelle trenden i amerikansk bioteksektor enn indekser hvor f.eks MRNA er en stor faktor. En mulig årsak til den lange nedtrenden er frykten for at demokratene vil legge store restriksjoner på prising av legemidler i det største markedet - USA. Som investorer kommer vi ikke unna at en ny prismodell vil kunne virke negativt inn på selskapene våre, som er verdsatt etter fremtidig inntjeningsmuligheter.
Jeg har tidligere redegjort for min strategi når jeg velger langsiktige investeringer, og disse reglene gjør at flere av de norske selskapene blir uinvesterbare i sin nåværende form. I mine øyne er det i mange tilfeller enten for høy finansiell eller strategisk risiko til at det er forsvarlig å ha langsiktige penger investert. Jeg går ikke nærmere inn på de enkelte elskapene nå, men plukker de heller opp dersom ting forandrer seg og det blir enklere å vurdere de for en investering.
Jeg ser på Ultimovacs og Vaccibody som unntakene av de prekommersielle biotekselskapene. Begge er finansiert i >3 år frem, og har viktige verdidrivende milepæler godt innenfor et ubehagelig pengenivå. Det gir arbeidsro, og ikke minst ro for investorer som har kriterier for sine investeringer. Begge selskapene har god teknologi som er etterspurt av big pharma og klinikere, og Vaccibody har også landet to utlisensieringsavtaler med Genentech og Regeneron. Avtalen med Regeneron validerer i mine øyne den veldig høye market capen til Vaccibody noe, og jeg ser på aksjen med nye øyne. De utvikler selskapet veldig raskt og riktig etter at pengebingen ble forsterket, noe som kanskje peker på at en del av hemskoen i norsk biotek nettopp er finansieringen.
Ultimovacs har jeg skrevet i dybde om på Ultimovacs-tråden, og rasjonalet er solid for en stor post i 2022 som teoretisk burde vokse seg mye større ettersom selskapet rekrutterer ferdig INITIUM og viser ytterligere langtidsdata fra kombinasjonsstudien med pembrolizumab.
Vaccibody ville også vært aktuell for en investering om det ikke var for den totale mangelen på transparens fra ledelsen og ut til aksjonærene. De som klarer å se gjennom det har nok likevel muligheter til å sitte i et selskap som leverer deals i årene som kommer. Risikoen kommer når proof of concept-readouts skal leveres, men det er enda lenge til.
8 Likes
Hvem er NKR?
Jobber med å sortere tankene om Photocure om dagen, da det for meg ser ut som det kan komme en god langsiktig mulighet i aksjen dersom det blir litt turbulens i markedene den neste måneden. Dagens nivåer kan forøvrig også være en god inngang, og jeg forsøker meg til stadighet på dippkjøp med stop loss.
Selskapet selger Cysview/Hexvix, som er et drug/device produkt som brukes i samband med et cystoskop som lyser med blått lys. Produktet har i en årrekke lidd av svak salgsorganisasjon internt i Photocure og svake utlisensieringsavtaler eksternt. Det bedret seg i da ny CEO ble ansatt for noen år siden, og siden da har de kjøpt tilbake rettighetene til salg av medikamentet i EU, og de har utlisensiert flere produkter i Asia. Salgsorganisasjonen har blitt styrket og selskapet leverte god vekst før covid-19 i det viktigste markedet - US.
Det står klart for meg at Cysview er et overlegent produkt kontra hvitt lys, men at det lider stort av elendig tech. I følge CEO kan cystoskopene svikte totalt ute hos behandler og de blir følgelig bare stuet vekk i et hjørne frem til en representant fra Photocure kommer for å fikse problemet. Dette har truffet selskapet kjempehardt under Covid-19 hvor selgerne deres ikke har fått lov til å komme inn der hvor prosedyrene gjøres.
At produktet er overlegent vises av at nær alle in market-studier og reviews av uavhengige parter viser økt deteksjon av kreft ved bruk av blålys, og demand etter produktet ser man både på internettforum for pasienter og klinikker samt i det at salget fortsetter å vokse selv om de lider av både tech og mannskapsmangel og nekt av adgang.
Jeg ser på utlisensieringene til Asieris av Cysview/Hexvix og vaginapillen som potensielle oppsider i fremtiden. Videre så forventer jeg at nye skop - hvis de blir godkjent av FDA - vil øke salget av H/C betraktelig iom at skopene kan brukes oftere + at de ikke er like utsatt for lange nedetidsperioder. Forhåpentligvis kan èn selger da selge mange ganger flere enn i dag og selskapets vekst kan øke selv under covid-19.
Covid-19-pandemien har selskapet selv sagt er største hinder for øyeblikket, og det er åpenbart. Det er vanskelig å si hvordan fremtiden blir med procedural sales hvor Photocure er avhengig av at representanten får være på sykehuset. En nedside her er jo åpenbart at dette ikke bedrer seg på kort sikt, og at veksten forblir lav de neste årene på grunn av dette.
En annen nedside er at FDA ikke godkjenner de nye skopene umiddelbart men at de må gjennom store fase 3-studier for å få det godkjent. Det vil legge en betraktelig demper på veksten de neste årene, og særlig sammen med videre covid-19 vil dette være negativt. Jeg tror selskapet har kalkulert med at disse skopene ville nå markedet i 2022 i sin analyse for noen år tilbake.
Konkurransemessig ser ikke selskapet selv noe på radaren de neste tre årene, og her har jeg ikke nok kunnskap til å uttale meg. Det er likevel en risikofaktor man burde gjøre litt research på.
I sum er det mange spennende muligheter i Photocure , men mye er også priset inn i dagens market cap på 2,6mrd. Selskapet MÅ tilbake til tidligere vekst for at prisingen skal forsvares, men med en gang det skjer er den til gjengjeld nesten billig. Nei fra FDA til nye skop og vedvarende lockdown på sykehus + staffing shortage er veldig bear, mens nye skop og åpning av sykehusene i US er betydelige oppsider. Demand for produktet er der, men Pho får ikke til å levere.
6 Likes
Dagens marked😂
2 Likes
Hadde en fin dipp med en fantastisk möjlighet till en god trade. Mycket starkt bolag
FED med en konkret plan og indeksene rett opp. XBI opp 4%.
Kanskje vi får et lite julerally likevel.
3 Likes
God jul, folkens 
3 Likes